Метод контекстной торговли на пин-барах
В торговле на сигналах price action ключевое значение имеет контекст. В этом руководстве вы познакомитесь с простым, но уникальным методом анализа рыночного контекста с использованием ценового паттерна пин-бар.
Пин-бар – один из самых популярных ценовых паттернов. Его легко распознать и использовать в торговле. Однако любой трейдер, пробовавший работать с ним, знает: решающую роль играет не сам паттерн, а контекст, в котором он появляется.
Именно поэтому стратегия контекстной торговли на пин-барах, которую вы сейчас изучите, является ценным инструментом для любого трейдера, торгующего на сигналах price action. Этот метод заключается в поиске как минимум двух пин-баров и их совместном анализе.
По своему замыслу этот метод требует рассматривать пин-бар в контексте недавнего ценового движения.
Предполагаю, что вы уже знакомы с пин-баром. Однако, прежде чем двигаться дальше, давайте кратко повторим его структуру, чтобы мы с вами одинаково понимали используемую терминологию.
Структура пин-бара
Ключевая особенность пин-бара – его длинный хвост (или тень), который указывает на давление покупателей или продавцов.
(Верхняя тень свидетельствует о давлении продавцов, нижняя – о давлении покупателей.)
Рекомендации по определению контекста с помощью пин-баров
В рамках данного подхода нас интересует поиск двух (или более) пин-баров, которые:
направлены в одну сторону (оба бычьи или оба медвежьи);
расположены близко друг к другу (по времени);
имеют длинные тени, перекрывающиеся по цене.
Еще одно важное правило: ценовое движение между двумя бычьими пин-барами не должно существенно опускаться ниже любого из них. Аналогично, между двумя медвежьими пин-барами цена не должна значительно подниматься выше любого из них.
На графике ниже показаны эти правила в действии.
Метод контекстной торговли на пин-барах
1. Оба пин-бара бычьи
2. Они расположены близко друг к другу, между ними всего четыре свечи
3. Длинные нижние тени перекрываются
Почему эта формация так важна?
Рассмотрим ее в бычьем контексте.
Первый пин-бар указывает на наличие давления быков в районе определенного ценового уровня. Логично предположить, что его длинная нижняя тень представляет собой потенциальную зону поддержки.
Появление второго пин-бара примерно на том же ценовом уровне подтверждает наличие давления быков. Это наблюдение может быть полезно трейдерам во многих аспектах, как вы увидите в примерах ниже.
Поскольку второй пин-бар используется для подтверждения первого, они должны формироваться близко друг к другу. В противном случае подтверждение будет слабым.
Как можно использовать эту формацию?
Существует два способа применения этой формации:
Во-первых, ее можно использовать как обычный торговый сетап для входа в сделку. (В некоторых случаях второй пин-бар работает как сетап для повторного входа.)
Во-вторых, ее можно применять для определения надежных зон поддержки и сопротивления. Ценовая область, где перекрываются длинные тени обоих пин-баров, проецирует полосу поддержки или сопротивления.
Примеры контекстной торговли на пин-барах
Чтобы лучше понять и усвоить этот подход, рассмотрим пять примеров с подробными графиками.
Чтобы выделить пин-бары (зелеными и красными стрелками) на приведенных ниже графиках, я использовал индикатор ценовых паттернов (Price Pattern Indicator). Он обеспечивает единообразие в процессе распознавания паттернов.
Пример №1. Три пары пин-баров
В этом примере представлены три пары бычьих пин-баров. Это дает отличную возможность определить, какая именно пара представляет интерес в рамках данного метода.
Бычьи пин-бары формируют зону поддержки
1. Два бычьих пин-бара
2. Формируют зону поддержки на основе перекрывающейся части их длинных нижних теней
3. Эта пара пин-баров расположена слишком далеко друг от друга, и рынок ушел ниже любой поддержки, которую они могли бы обозначать
4. А как насчет этой пары?
Между этими двумя бычьими пин-барами было всего три свечи. Кроме того, рынок не опустился ниже них. Таким образом, они соответствовали описанным выше правилам, и на втором пин-баре мы могли войти в лонг.
Также можно было использовать перекрывающуюся часть их нижних теней, чтобы спроецировать зону поддержки. Как видно на графике, эта область эффективно удерживала рынок после резкого падения.
Вторая пара бычьих пин-баров резко контрастировала с первой. Между ними было больше свечей, и, что особенно важно, рынок полностью нивелировал любой бычий сигнал, упав значительно ниже этих уровней. Поэтому к моменту завершения второго пин-бара эта пара уже не представляла для нас интереса.
А как насчет последней пары? Их длинные тени не перекрывались, поэтому они не соответствовали нашим критериям и не были в фокусе нашего внимания. Тем не менее каждый из этих пин-баров всё еще мог быть полезен как самостоятельный торговый сигнал.
Пример №2. Боковое ценовое движение и пробой
Этот пример демонстрирует хаотичное ценовое движение, которое поначалу казалось трудным для интерпретации.
Однако привязка к надежной зоне поддержки упростила наш анализ.
Боковое ценовое движение и пробой
1. Два бычьих пин-бара
2. Предшествующее ценовое движение было хаотичным, и мы могли не решиться торговать по этим пин-барам
3. К счастью, у нас появилось множество дополнительных возможностей, поскольку спроецированная зона поддержки отлично работала в качестве нижней границы диапазона
4. После многочисленных попыток пробить уровень поддержки рынок сдался и продолжил рост
Наше внимание привлекли эти два пин-бара. По их перекрывающимся теням мы спроецировали зону поддержки.
Предшествующее боковое ценовое движение (между двумя стрелками) было хаотичным. Поэтому, несмотря на наличие двух бычьих пин-баров, некоторые трейдеры могли воздержаться от открытия лонга.
К счастью, рынок предоставил нам еще множество возможностей для наращивания позиции. Зона поддержки, построенная по пин-барам, доказала свою состоятельность как прочная нижняя граница затянувшегося торгового диапазона.
После многочисленных безуспешных попыток пробить зону поддержки рынок сдался и продолжил рост. Обратите внимание на бычий флаг, сформировавшийся перед пробоем.
Пример №3. Противоречивые сигналы
Этот пример особенно интересен для изучения.
Он показывает, что ни одну торговую методику нельзя применять механически. Если бы мы поступили именно так, то не заметили бы напряженной зоны сжатия на приведенном ниже графике. А ее распознавание заранее предупредило нас о последующем хаотичном и волатильном ценовом движении.
Противоречивые сигналы
1. Три бычьих пин-бара, формирующих зону поддержки
2. Три медвежьих пин-бара, формирующих зону сопротивления
3. Зона напряжения и сжатия неизбежно привела к резким ценовым свингам в обе стороны
Эти три бычьих пин-бара сформировались примерно в одной ценовой области и спроецировали зону поддержки (синяя пунктирная область).
Эти три медвежьих пин-бара оказали противоположное влияние и сформировали зону сопротивления (бордовая пунктирная область).
Две противоположные зоны сформировались в непосредственной близости друг от друга. Это указывало на то, что рынок был взведен, как сжатая пружина. Поэтому неудивительно, что данная ситуация разрешилась в виде резких импульсов в обе стороны.
Какой урок можно извлечь из данного примера?
Если бы мы обращали внимание на пин-бары в обоих направлениях, мы бы распознали признаки зажатого, перегруженного рынка. В результате мы могли бы либо не открывать новых позиций, либо закрыть уже существующие (до тех пор, пока не прояснится ценовое движение).
Если вы проходили мой курс по торговле на сигналах price action, вам должно быть знакомо понятие зон давления. Идея, лежащая в основе данного метода контекстной торговли на пин-барах, схожа с концепцией зон давления (эту зону можно представить как «растянутую» зону давления).
Поэтому, так же как и в случае, когда мы обнаруживаем зоны давления в обоих направлениях, разумно оставаться вне рынка, если пин-бары дают противоречивые сигналы.
Пример №4. Сопротивление бычьему тренду
Этот пример показывает, что данный метод не является Святым Граалем.
Он дает вам инструмент для понимания и выявления точек входа, но для успешной торговли вам всё равно необходимо выстроить вокруг него полноценный торговый план.
Сопротивление бычьему тренду
1. Три медвежьих пин-бара с перекрывающимися тенями, проецирующие зону сопротивления
2. Рынку не удалось пробить зону сопротивления
3. Но в то же время ему и не удалось удержать новый медвежий тренд
4. В конечном итоге победил бычий тренд
Эти три медвежьих пин-бара послужили основой для построения надежной зоны сопротивления.
Данная зона доказала свою эффективность, остановив рынок в двух ключевых точках.
Однако не стоит делать слишком поспешный вывод о начале медвежьего разворота. Если вы посмотрите на эти два экстремума тренда, вы заметите, что за ними последовали сложные откаты. Многоступенчатые попытки возобновить медвежий тренд показали, что он испытывал трудности.
В итоге первоначальные бычьи силы взяли верх, и рынок пробил зону сопротивления вверх.
В описанном сценарии вы могли бы завершить сделку на продажу с прибылью, если бы ориентировались на консервативную цель. Но если бы вы рассчитывали на формирование нового медвежьего тренда, вас бы ожидало разочарование. В конечном счете многое зависит от вашей стратегии выхода.
Это подчеркивает, насколько важно интегрировать ваш торговый метод с другими элементами торгового плана. Торговый подход сам по себе не имеет ценности, если он не является частью целостного и продуманного торгового плана.
Пример №5. 5-минутный ценовой график фьючерса ES
Завершим эту серию примеров внутридневным графиком. Помните, что большинство методов торговли на сигналах price action можно применять на различных таймфреймах.
Зона сопротивления на внутридневном графике
1. Два медвежьих пин-бара сформировали зону сопротивления
2. Этот тест зоны сопротивления дал возможность открыть короткую позицию
3. Медвежий паттерн «антикульминация» – хороший сигнал для фиксации прибыли и предупреждение о развороте, поскольку цена не сформировала нового минимума
Эти два медвежьих пин-бара перекрывались, проецируя зону сопротивления. Между ними рынок пытался продолжить рост. Если бы цена поднялась значительно выше уровня пин-баров, нам пришлось бы отказаться от данного метода торговли. Однако в этом случае тест был незначительным и кратковременным.
Это проникновение в зону сопротивления дало медвежий торговый сетап.
Для медведей, которым требовался сигнал для фиксации прибыли, идеальным был этот бычий паттерн «антикульминация». Обычно бычьи паттерны «антикульминация» формируют новый минимум, но здесь этого не произошло. Следовательно, его также можно было трактовать как предупреждающий сигнал к бычьему развороту.
(Если вам незнаком паттерн «антикульминация», скачайте и прочтите, пожалуйста, эту бесплатную главу из моего торгового курса.)
Заключение по методу контекстной торговли на пин-барах
Изначально я назвал этот подход «двойным пин-баром». Однако позже я понял, что такое название не отражает его ключевой идеи – анализировать рыночный контекст с помощью пин-баров.
Данный метод подчеркивает, как мы можем использовать ценовые паттерны в рамках более широкого контекстного анализа рынка.
Мы можем использовать их исключительно как триггеры для входа в сделку. Либо можем интерпретировать ценовые паттерны как источник информации, усиливающий наше понимание рынка.
Если вы опытный трейдер, торгующий на сигналах price action, то, возможно, вы уже задумываетесь о применении этого метода к другим паттернам. И вы, безусловно, можете это делать.
Данный метод хорошо применим и к другим ценовым паттернам, таким как двухбаровый разворот. В этом руководстве я выбрал паттерн пин-бар, поскольку он позволяет представить данный метод на примере хорошо известной и простой для понимания ценовой модели.
И, наконец, несмотря на то, как выглядят приведенные выше примеры, данный подход работает не всегда. Именно поэтому нам необходимо ограничивать риск с помощью установки стоп-лоссов и грамотного выбора размера позиции.
Гален Вудс
Переведено для TLAP