Полосы Боллинджера® — один из самых надёжных и мощных торговых индикаторов, доступных трейдерам. С их помощью можно оценивать силу тренда, выбирать момент входа в сделку, сопровождать позиции на трендовых рынках и находить потенциальные вершины рынка для торговли на разворот. Полосы Боллинджера® не являются запаздывающим индикатором, поскольку в реальном времени подстраиваются под движение цены и используют её волатильность для адаптации к текущему поведению рынка.
В этой статье мы покажем, как использовать полосы Боллинджера®, чтобы улучшить навыки чтения графиков и находить точки входа в сделки с высокой вероятностью успеха.
Объяснение индикатора «Полосы Боллинджера®»
Мы не хотим чрезмерно углубляться в технические подробности, однако понимание основных принципов поможет использовать индикатор эффективнее. Если принципы работы полос Боллинджера® вам неинтересны, можете сразу перейти к следующему разделу, где рассматриваются распространённые варианты их применения.
Как следует из названия, полосы Боллинджера® представляют собой ценовые каналы — полосы, расположенные выше и ниже графика цены.
Внешние полосы Боллинджера® зависят от ценовой волатильности: они расширяются, когда цена сильно колеблется и движется в выраженном тренде. И наоборот, во время боковой консолидации и трендов со слабым импульсом полосы сужаются. Чем длиннее свечи и их тени, тем выше волатильность и, следовательно, тем дальше друг от друга располагаются полосы Боллинджера®.
Важная составляющая полос Боллинджера® — стандартное отклонение. Не углубляясь в технические детали, стандартное отклонение измеряет колебания цены и её отклонение от среднего размера свечи.
Небольшое стандартное отклонение означает, что размер свечи был близок к среднему. Большое стандартное отклонение означает, что размеры свечей сильно различались и заметно отклонялись от обычного среднего значения.
В индикаторе «Полосы Боллинджера®» используются два статистических понятия: так называемый доверительный интервал и нормальное распределение. По умолчанию полосы Боллинджера® настроены на 2 стандартных отклонения. При стандартном отклонении 2 считается, что 95% всех наблюдаемых ценовых значений должны находиться внутри полос Боллинджера®. На графике ниже показано нормальное распределение, а значения стандартного отклонения отмечены внизу на оси x.
Повторюсь: я не хочу чрезмерно углубляться в технические подробности, но это небольшое отступление необходимо, чтобы понять принцип работы полос Боллинджера® и причину их эффективности.
Когда вы слышите выражение «95%-ный доверительный интервал», оно означает довольно высокую уверенность — если быть точным, 95% — в том, что средняя ценовая свеча окажется в диапазоне полос Боллинджера®. Если вы на 95% уверены, что цена останется внутри полос Боллинджера®, то можете быть уверены в своём прогнозе движения цены.
Проще говоря, 95% всего движения цены происходит между полосами Боллинджера®. Выход за внешние полосы Боллинджера® указывает на значительное движение цены и представляет собой выброс, относящийся к оставшимся 5% наблюдений.
В центре полос Боллинджера® находится 20-периодная скользящая средняя. Она прекрасно дополняет внешние полосы, основанные на волатильности, особенно когда полосы Боллинджера® применяются для торговли по тренду.
Торговля по тренду с полосами Боллинджера®
Полосы Боллинджера® почти не запаздывают, поскольку всегда автоматически меняются вместе с движением цены.
С помощью полос Боллинджера® можно анализировать силу трендов и получать таким образом много важной информации. При использовании полос Боллинджера® для анализа трендовых рынков и движения цены следует обращать внимание лишь на несколько моментов:
Перед возникновением нового тренда часто наблюдается сжатие полос Боллинджера®, при котором две полосы сближаются. Обычно это происходит во время боковой консолидации перед пробоем.
Во время сильных трендовых фаз цена держится возле внешней полосы, а сами полосы расширяются, поскольку более крупные трендовые свечи толкают цену выше.
Если цена не достигает внешней полосы и возвращается внутрь, к центральной линии, это указывает на ослабление импульса. Такое поведение похоже на ценовую дивергенцию.
Повторные движения к внешним полосам, которые не приводят к дальнейшему развитию тренда, нередко указывают на его истощение. Мы называем их шипами полос Боллинджера®.
Далее мы отдельно рассмотрим каждый сигнал полос Боллинджера®, чтобы лучше понять, как использовать их в торговле.
Сжатие полос Боллинджера®
Начнём со сжатия полос Боллинджера®, поскольку оно часто предвещает смену или продолжение тренда и поэтому является первым важным сигналом.
На снимке экрана ниже видно, что сначала цена находилась в восходящем тренде, а затем начала двигаться вбок. Во время бокового движения свечи стали меньше, а полосы Боллинджера® начали сужаться. Особенно важными сигналами могут быть длительные периоды сжатия.
После сильного выхода из сжатия полосы Боллинджера® сразу начали расширяться, указывая на сильное трендовое движение цены. Когда на трендовом рынке цена движется в одном направлении длинными свечами, полосы Боллинджера® расширяются, подтверждая высокий уровень волатильности — отклонение от обычного поведения цены.
Следование за трендом с полосами Боллинджера®
На снимке экрана ниже цена сначала продемонстрировала истощение по полосам Боллинджера®. В восходящем тренде истощение подтверждается, когда цена не может достичь верхней полосы Боллинджера®. Ранее в рамках восходящего тренда цена достигала верхней полосы и торговалась за её пределами, но на этапе истощения продолжить трендовую фазу уже не смогла. Это первый признак разворота тренда.
Затем цена прошла весь путь до противоположной полосы Боллинджера® и начала торговаться ниже нижней полосы. Цена продемонстрировала чрезвычайную силу и даже смогла закрыться за пределами нижней полосы. Как мы уже выяснили, большинство свечей находится внутри полос Боллинджера®. Поэтому выход за их пределы указывает на исключительную силу тренда.
После выхода за нижнюю полосу Боллинджера® нисходящий тренд продолжился, а цена держалась очень близко к нижней полосе. Сильные последовательные движения ниже нижней полосы подтверждают направление тренда.
Наконец, полосы Боллинджера® начали сжиматься и сузились, когда цена перешла к боковому движению с более мелкими свечами. Если цена начнёт двигаться к верхней полосе Боллинджера®, это может означать, что уже формируется бычья смена тренда.
Торговля на откатах с полосами Боллинджера®
До сих пор мы видели, что выход из сжатия может предвещать новую трендовую фазу, а сильный выход за полосы Боллинджера® можно считать подтверждением тренда. Но индикатор также можно использовать для торговли на откатах по тренду — в том числе в рамках 5 распространённых стратегий. Когда тренд уже развивается, трейдеры обычно ждут фазы отката. Откат — это короткая пауза на трендовом рынке, во время которой цена движется вбок или ненадолго идёт в направлении, противоположном тренду. Оценка фаз отката может многое рассказать трейдерам о внутренней динамике тренда.
На снимке экрана ниже видно, что рынок в целом находится в фазе нисходящего тренда, поскольку цена продолжала двигаться к нижним полосам. Затем полосы Боллинджера® начали сужаться, а цена достигла даже верхней полосы. Реакция возле неё может многое рассказать о поведении рынка. В этом примере рынок лишь ненадолго вышел выше верхней полосы Боллинджера®, после чего сразу был отброшен назад. Такое быстрое движение можно рассматривать как отклонение попытки покупателей поднять цену. Если вслед за ним возникает сильная медвежья свеча, эта последовательность может предвещать дальнейшие продажи.
Как видно, после отбоя от полосы Боллинджера® цена сразу вернулась к нижним полосам, и нисходящий тренд продолжился. Быстрый отбой, за которым последовало сильное медвежье движение, стал идеальным сигналом продолжения тренда.
Шипы полос Боллинджера®
Наконец, полосы Боллинджера® можно использовать и для торговли на разворот. Для этого мы рассмотрим их на более высоком, дневном таймфрейме.
На дневном таймфрейме мы ищем свечу, которая шипом пробивает внешнюю полосу, но сразу же получает отбой. Чем сильнее отбой, тем качественнее сигнал.
На снимке экрана ниже также видно, что шип сопровождается ложным пробоем — неудачной попыткой пробить предыдущие максимумы.
Хотя сигнал полос Боллинджера® с более высокого таймфрейма используется для выбора момента входа на более низком таймфрейме в направлении от шипа, мы видим, что после возникновения шипа цена снизилась и на более высоком таймфрейме.
Шипы полос Боллинджера® могут быть отличными сигналами на старших таймфреймах, особенно в сочетании с другими подтверждающими факторами, такими как уровни поддержки и сопротивления старшего таймфрейма и прочие сигналы истощения.
Заключительные слова
Как мы выяснили в статье, индикатор «Полосы Боллинджера®» — многофункциональный торговый инструмент, который можно применять множеством способов. Хотя полосы Боллинджера® классифицируются как индикатор, использование волатильности и концепции стандартного отклонения превращает их в важный инструмент торговли на основе движения цены.
Полосы Боллинджера® идеально подходят для торговли по тренду и на продолжение тренда, а также могут использоваться трейдерами, торгующими на разворот.
Как всегда, мы рекомендуем сначала проверить полосы Боллинджера® на исторических данных, а затем перейти к их использованию в демо-торговле, чтобы оценить эффективность индикатора и изучить различные варианты его применения.
Переведено для TLAP